現代羅賓漢，讓買股票不再是有錢人專屬遊戲：威拉德．特尼夫|數位時代 BusinessNext

現代羅賓漢，讓買股票不再是有錢人專屬遊戲：威拉德．特尼夫

有多少人在12歲就買了第一張股票、甚至還賺了3000元？如果說這個人打造出矽谷最火紅的金融科技新創，就一點也不奇怪了。

12歲買第一張股票

今年剛滿30歲的特尼夫，接觸股票交易的時間比多數人來得早。早在12歲那年，他就自己買了掌上電腦製造商Palm的股票，更因此賺了1000美元，也讓他對股票交易更感興趣。他還記得第一次收到投資人信的感覺，覺得自己就像公司的老闆。

特尼夫的爸爸是經濟學教授，也是創業者，在保加利亞的時候開了一間旅行社，接待國外旅客觀光。不過最像的地方還不只這樣。他爸還在唸書時，常常偷溜到圖書館地下室，看當時被列為禁書的西方經濟思想書籍，父子同樣對體制有點反叛性格。

對演算法特別有一套的特尼夫，一手打造Robinhood最初的軟體架構。不過，特尼夫不是一開始就想要創業，甚至是走跟創業南轅北徹的「理論派」。他曾說，之所以選擇唸史丹佛大學物理系，就是因為對探索宇宙起源、物體本質這類的理論性問題深深著迷，而之後轉系到數學系，是因為發現史丹佛大學的物理系太「實作」。「在做數學時，理論上腦力可以100%完全轉換成生產力，而你只需要一支鉛筆和一張紙。」他說。

而原本已經立志要朝數學家發展的特尼夫，卻因為現代金融史上的兩件大事，徹底改變他的人生：先是從數學家變創業家，再從大型金融機構的合作方變對立方。

兩大金融事件影響他

大學畢業後，特尼夫到UCLA數學系當研究助理，準備成為數學學者。同時間，金融市場正在發生巨大變化，2008年雷曼兄弟倒閉、金融危機爆發，演算法交易迅速成長、金融市場走向自動化，也讓特尼夫和他的創業夥伴拜基．巴特嗅出其中的商機。不過，他們一開始的事業，和羅賓漢可說是在天秤的兩端：替大型避險基金和銀行機構打造自動化交易預測軟體。

抓到市場缺口，他們的公司平步青雲。不過此時，金融市場再度發生變動。2011年，佔領華爾街運動，他們發現很多人對金融系統失去信心、且金融市場的資訊不透明，更讓股票交易成為有錢人的遊戲。這不禁讓他們重新思考創業的目的，難道只是「讓前1%的富人變得更有錢」嗎？於是，就算公司已經開始獲利，他們仍毅然決然關掉公司，從頭設計一個更平等、門檻更低、不限於有錢人的股票交易工具，也就是行動優先、操作簡單且零手續費的「羅賓漢」應用程式。

一次專注一件事、相信自己

「羅賓漢」在成為估值13億美元的獨角獸前，從發想到產品真的上線，中間經過兩年的低潮期，不只是不被看好，甚至根本沒人關注他們在做什麼。特尼夫觀察，很多新創在這時候就會陣亡了，「絕大多數的人在他們還來不及證明自己的理念時，就失敗了」。

讓他們撐過來的原因，除了創業團隊的互相支持，特尼夫提到，創業早期最需要的就是「專注」，專注在如何把腦中的想法實現，而不要想即將面臨的困難。他分享，在產品做出來一年前，每次他想到「羅賓漢」時，他想的不是電腦裡的程式碼，而是想：「如果有人用這款app、按按鈕就能買股票，這會是什麼樣子？」

「一次做三件事的表現，永遠不可能比一次做一件事的表現一樣好。一項超級成功的產品，通常是能夠非常深入的解決一個特定的問題，而不是解決好幾個小問題。」特尼夫說。

另外，比起其他類型的新創，金融業面臨更嚴格的監管，需要一定資本額才能通過核可標準。產品都還沒發佈、就要先說服投資人掏錢，也讓他們吃了不少閉門坑，至少被拒絕75次。不過，最後他們成功在種子輪募得300萬美元，獲得Google Ventures、Andreessen等著名投資機構，以及饒舌歌手史努比狗狗的投資。

故事中，羅賓漢劫富濟貧、對抗強權；現實中，特尼夫降低股票交易門檻，讓資本不多的年輕人也能踏進股市，並扭轉傳統金融機構的資訊不透明。而股票交易只是他們的第一步，有一天，Robinhood將能做到所有銀行能做的事，而且更快、更好用、更便宜。

威拉德．特尼夫（Vlad Tenev）

保加利亞人，於五歲時移民至美國。史丹佛大學數學系畢業，曾在紐約創辦兩間金融公司，販售自動化交易軟體給銀行和避險機基金，現為Robinhood共同創辦人暨共同執行長。

Robinhood

時間：2013年
總部：加州帕羅奧圖市
類型：股票交易
創辦人：威拉德．特尼夫、拜基．巴特
估值：13億美元

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開戶到投資一站完成，永豐「DAWHO × 大戶投」銀證整合推進生活金融

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透過「DAWHO × 大戶投」的持續優化，串聯起儲蓄、消費、投資正三角的美好生活。為了實踐 DAWHO 願景，永豐的第二步是把儲蓄、消費、投資串成一個正三角的生活金融服務。客戶可以將刷卡回饋直接存入DAWHO 數位帳戶，再透過大戶投進行投資，讓日常消費自然銜接到長期理財，把最直覺的刷卡回饋變成「有紀律的資產累積」。

永豐金證券副總經理暨數位金融處處長劉柏甫表示：「我們希望讓投資成為生活的一部分，而不是高門檻的專業行為。」因此，團隊不僅提供貼近日常、低門檻的理財商品，也將證券交易工具「大戶投APP」，打造成引導新手投資人建立投資觀念的平台。

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讓投資科技賦能　永豐「DAWHO × 大戶投」以創新服務擴大普惠金融

第三步是透過智慧化技術提供客戶所需的普惠金融服務、持續完善永豐 DAWHO 數位金融生態圈。例如，永豐銀行於 2019年推出智能理財服務「永豐 ibrAin」，打破傳統複委託大額投資的限制、讓年輕族群與小資族可以低門檻（新臺幣1,000元起）、高度自動化的方式進行全球 ETF 定期定額投資，降低參與全球資產配置的門檻。另一方面，若投資人已擁有自己喜好的投資標的，則可以利用永豐金證券存股平台，除了享低門檻定期定額申購服務，也提供業界首創的「美股股利再投入」自動化服務。

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分群經營深度留客陪伴客戶累積長期財富

從銀證整合、生活金融到智慧化服務，永豐銀行與永豐金證券的核心目標，始終是陪伴客戶，讓客戶可以隨著使用的時間增加，逐步放大財富成為「大戶」；也因此，2026 年永豐DAWHO在既有「大大」與「大戶」分級之外，新增「大戶 Plus」等級，回應資產成長型客戶的進階需求。

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