瑞士3大銀行完成跨行公有鏈交易測試，打開DeFi合規之門|數位時代 BusinessNext

全球首例！瑞士3大銀行完成跨行公有鏈交易測試，打開DeFi合規之門

瑞士三大銀行完成全球首例合法區塊鏈跨行支付測試，透過存款代幣實現智能合約驅動的支付與資產交割，為傳統金融擁抱區塊鏈技術奠定關鍵基礎。

##### UBS、Sygnum 與 PostFinance 攜手完成歷史性測試瑞士三大金融機構：UBS、Sygnum Bank及PostFinance，近日成功完成一項由瑞士銀行家協會（Swiss Bankers Association，簡稱SBA）主導的創新試驗，實現全球首例「合法且具約束力的區塊鏈跨行支付」。

這項概念驗證（Proof of Concept, PoC）透過一種名為「存款代幣」（Deposit Token）的新型數位工具，模擬在公有區塊鏈上進行銀行間支付與資產交割，大幅推進傳統金融與區塊鏈的融合應用。

根據官方公告， 這次測試建立於以太坊公鏈的許可制架構之上，整合智慧合約、瑞士法規下的支付指示標準，以及傳統的瑞士銀行清算系統（SIC）。 代幣雖不具備貨幣本位功能，但能作為具法律效力的付款指令，在鏈上觸發交易，同步於鏈下完成實際清算。整體設計目的在於保留銀行核心架構的信任基礎，並透過鏈上透明度與自動化，提升效率與互通性。

##### 測試兩大應用場景，涵蓋跨行支付與資產交割本次概念驗證主要涵蓋兩大應用場景。

第一是跨銀行間的點對點支付，例如客戶A欲從UBS匯款至在PostFinance的客戶B，透過存款代幣於公鏈上發起交易，智能合約驗證後即觸發瑞士SIC系統完成清算。
第二場景則模擬更複雜的金融操作，將存款代幣與代幣化資產（如證券、債券）進行自動化交割，形式類似託管或擔保交易，亦即「交割即付款」（Delivery-versus-Payment, DvP）機制的鏈上實踐。

該測試使用單一的以太坊智能合約架構，具備角色權限控管、合規審查與制裁名單過濾等模組，確保交易符合洗錢防制（AML）、反恐融資（CTF）等規定。這代表，即便運行於開放的區塊鏈網路中，銀行仍能保有嚴格的合規性要求，這為區塊鏈技術進入正式金融體系鋪平關鍵一步。

##### 項目成功背後的限制與挑戰：鏈下整合仍是關鍵雖然這次試驗結果確認了技術與法律上的可行性，但報告同時指出現階段仍有兩大項限制需克服。

系統架構依賴鏈下核心銀行資料庫與手動整合流程，導致無法完全實現「鏈上原生」（on-chain native）操作。
目前的設計僅適用於特定場景，若要擴大至全國性甚至跨國清算網路，還需引入更多銀行、基礎設施提供者與監管機構的協同參與。

根據 SBA 報告，後續可行的進展方向包括：

探索區塊鏈原生的帳本設計
與央行數位貨幣（Wholesale CBDC）的結合
透過智能合約觸發即時全額結算（RTGS）等功能

Sygnum與PostFinance也表示，這項技術不僅可應用於國內支付系統，未來更可能成為跨境金融交易的基礎骨幹。

##### 實驗成功為銀行開啟DeFi合規之門，與全球趨勢接軌 UBS數位資產負責人Christoph Puhr表示，這次試驗證明了傳統銀行存款與公有區塊鏈之間的互通性可以成為現實，並進一步驅動代幣化資產市場的創新發展。

他認為：「此項測試加速了金融系統的現代化轉型，使我們得以積極參與國內與國際金融架構的未來設計。」

事實上，這項PoC與全球央行對代幣化基礎設施的實驗趨勢相呼應。早在今年5月，美國紐約聯準銀行創新中心就與國際清算銀行（BIS）合作測試智能合約在央行體系的可行性，並指出智能合約具有快速部署與政策彈性等潛力。然而BIS也提醒，目前多數央行系統仍不具備對應的技術架構，需進一步升級以支援高階應用場景。

瑞士銀行家協會強調，此次測試雖不代表存款代幣將立即導入，但已納入其數位貨幣戰略重點之一。從此次成功案例可看出，當傳統金融機構願意主動擁抱區塊鏈與代幣化技術時，不僅有望提高效率，也為整個金融產業未來注入新的競爭力與信任基礎。

本文授權轉載自《加密城市》

快速展店背後的挑戰　如何降低跨據點管理與維運負擔

對連鎖零售企業而言，展店代表商機與成長，但當門市數量快速增加，營運與管理的複雜度也隨之提升。尤其對便利商店（C-store）、餐飲連鎖與其他高密度展店型態的企業而言，總部需要面對的不只是據點數量增加，更包括不同門市的設備管理、系統維護、日常維運與人力配置等多方面挑戰。

過去多據點門市的設備與資訊管理，往往以單一門市為單位，各據點可能擁有不同的攝影機、錄影設備配置與管理模式。當總部需要掌握事件狀況、確認門市營運情形，或進行跨區域管理時，往往需要投入大量人力逐一確認資訊，不僅增加管理負擔，也提高維運成本。

此外，零售產業本身具有高度變動性。門市可能因應市場策略進行展店、搬遷、改裝，甚至調整營運規模。傳統一次性設備投資模式，容易讓企業在面對據點變化時缺乏彈性，也增加設備重新配置與後續維護的負擔。

因此，現代零售企業所需要的不只是單純記錄事件的設備，而是一套能隨企業成長彈性調整、協助總部有效掌握多據點安全資訊，並支援未來智慧應用發展的智慧化管理架構。

從既有設備開始升級　降低全面汰換設備的轉型負擔

面對智慧化轉型需求，許多企業最大的挑戰並非是否需要升級，而是如何在不中斷現有營運的情況下完成轉型。

對已經投入大量資源建置安全系統的零售企業而言，全面汰換既有架構不僅成本高，也可能影響門市日常運作。因此，能夠兼容既有設備並逐步升級的彈性架構，成為企業導入智慧安全管理的重要關鍵。

透過混合雲架構，企業可以從既有設備開始，逐步整合不同據點的安全資訊與管理需求，同時導入雲端管理能力。相較於一次性重新建置，新一代平台架構能協助企業延續既有投資價值，並依照實際需求逐步導入更集中化、智慧化的管理能力。

此外，訂閱式雲端服務模式和混合雲安防架構，也為零售企業帶來更靈活的資產管理方式。相較於頻繁的硬體汰換、傳統一次性採購或繁瑣的跨品牌安防系統的管理，企業更有彈性的因應門市拓展、搬遷、調整或營運規模調整，精準配置資源，降低一次性投入壓力，也減少因據點變動造成設備閒置的情況。

對快速成長的連鎖零售企業而言，安全管理不再是一套固定且難以調整的架構，而是一個能隨企業規模與需求持續演進的平台。無論是新增門市、跨區域管理，或因應營運策略調整，都能以更彈性的方式完成管理升級。

AI 不只是安防工具　更開始協助零售提升營運效率

隨著 AI 技術快速發展，安全管理的角色也正在改變。過去企業導入影像系統主要用於事件記錄、事後查看與追蹤；如今，智慧雲端安防平台則能進一步從大量影像資訊中辨識人、車與行為，協助企業從「看見發生什麼」進一步「理解正在發生什麼」，甚至主動協助管理者發現與處理事件。對門市數量眾多、人力有限的連鎖零售業者而言，AI 正逐步成為降低管理負擔、提升營運效率的重要工具。

從基本事件偵測到自然語言規則　讓 AI 主動理解更多異常情境。 AI 智慧辨識已能針對跌倒、奔跑、徘徊、跨線等常見事件進行自動偵測，協助門市減少人工查看影像的需求。而進一步透過 Think Alert，管理者更可以直接以自然語言設定客製化的偵測條件，將 AI 應用延伸至傳統事件規則以外。以門市尖峰時段為例，店員往往需要同時處理結帳、補貨與顧客服務，總部也難以持續掌握每個據點的即時狀況。透過 Think Alert，管理者可以直接以自然語言設定「在門店入口抽菸的人」等情境；當符合設定條件的畫面出現時，系統即可主動發出警報，協助管理者即時掌握異常狀況。對於門市數量龐大的企業而言，這代表 AI 不只是協助辨識既定事件，更能依據不同營運需求，讓管理者以更直覺的方式設定希望 AI 主動關注的情境。

從大海撈針到快速完成調查　Think Search 搭配 Case Vault(案例庫) 掌握完整事件脈絡。 當事件發生後，如何從大量、多據點的影像中找到關鍵人物與事件脈絡，往往是最耗費人力的環節。透過 Think Search，管理者可以直接用自然語言描述想尋找的對象與情境，例如，當家長反映孩童可能在門市附近走失時，店員或總部人員不需要逐一查看不同攝影機的錄影畫面，只要在 Think Search 輸入「昨日上午，牽著小女孩的男性」等自然語言描述，系統即可協助從大量影像中篩選相關畫面，快速找到相關人物可能出現的時間與位置。若需要進一步追蹤，還能將不同搜尋階段找到的重要畫面與資訊整理至 Case Vault，建立事件時間線與人物移動路徑，協助管理者更完整掌握事件脈絡。

從安全管理延伸至顧客服務與門市營運　讓既有影像創造更多價值。 AI 的應用也不只限於安全事件。例如在咖啡店、餐飲等場景，若顧客將手機、包包等物品遺留在座位或櫃台附近，遺留物與遺失物偵測可以協助門市人員更快發現異常，主動確認並協助顧客處理失物問題；人流分析則能協助企業掌握不同時段的門市活動趨勢，作為空間配置與人力安排的參考；車牌辨識可應用於停車區域或門市周邊管理，而工安防護裝備辨識則能協助後場、倉儲等區域進行安全規範管理。透過這些應用，企業能在既有設備基礎上，進一步將影像資料延伸至安全、服務與營運等不同場景。

對連鎖零售業而言，AI 的價值已不只是「看得更清楚」，而是讓企業更快發現問題、更快找到資訊，並進一步理解事件脈絡與營運狀況。從基本事件偵測、自然語言設定規則，到 AI 搜尋與事件調查，再延伸至顧客服務與營運分析，雲端安防平台正讓影像從被動的紀錄工具，逐步成為支援多據點安全管理與營運決策的重要資訊來源。