Y2K「蟲蟲危機」雷聲大，雨點小，暫告平靜落幕之後，讓企業界及金融業鬆了一口氣，也讓原本妄想銀行存款能夠因為蟲蟲危機，多上兩三個零的升斗小民，嘆了口氣。
沒關係，天無絕人之路。農曆新年來了，在年味逐漸淡薄的今天，「年終獎金」這個大紅包，是薪水階級對過年最大期待。當然，期待總是和現實有一段差距，因此，當年終獎金塵埃落定之後，又有了新的期待：能不能把年終獎金變成兩倍，最好，能夠在數字後面，加上一個零。
顯然，唯一的方法是投資。當然，還要加上一點點耐心。畢竟，「蟲蟲」也等了好幾十年，才逮到對數字作怪的機會，投資人多少也要有點耐心，讓錢媽媽安心待產，生下錢寶寶。
投資，就是想「用錢賺錢」。事實上，賺錢的方法有很多種，歸納起來，不外乎用自己的血汗賺錢，用錢賺錢，還有讓別人幫自己賺錢。找到一分工作，領取薪水，無論是論時計酬的勞工，還是論分鐘收費的律師，都還是用自己的勞力掙錢。等到累積了相當的財富，購買金融商品，在資本市場上投資，就是以錢賺錢。等到資本雄厚，可以自己開公司，雇用員工，就是讓別人幫你賺錢。薪水階級剛踏入社會，每個月的薪水都剛好用完，實在沒辦法晉升到「以錢賺錢」的階段。還好，這次有年終獎金，終於開始可以嚐嚐「投資」的滋味。
「我要錢」，年輕的歌手如此唱著。「我要更多錢」，剛領到年終獎金的升斗小民努力想著。
**先有「剩餘」，才能投資
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投資，如何投資才能更有收穫？投資人會發現開始投資，就要做決定。第一件事，是決定有多少錢可以投資。第二件事，是決定要投資哪些金融商品。第三件事，是決定每一種金融產品，各要投資多少。這些「多多少少」的問題，說多不多，說少不少，但是多少都有些困難，決定的好，會讓你的錢變多，決定的不好，可能荷包裡的錢會變少。
首先，投資人必須決定自己能投資的金額有多少。
由於年終獎金一年只有一次，有購物狂的投資人，最好趕快把手邊的閒錢拿去投資。因此理論上，只要把年終獎金，扣掉所有在春節期間要應付的開支，都可以拿來投資。但是且慢，這個時代向銀行借錢的人越來越多，如果還有貸款纏身的投資人，應該先考慮是不是該先把貸款還掉一部份。
現在貸款的種類林林總總，哪些應該先還呢？當然，利率高的先還。如果借款的利率超過百分之十，就應該先清償。原因很簡單，因為大部分的投資，都很難達到百分之十的年報酬率。
最理想的處置方式，是除了利息很低的房貸，或是至親好友的低成本借款，否則一律應該先還了錢，再來談投資。
再來，即使利率看起來不高，但是背後隱藏極大風險的貸款，最好也先還，還了後更應敬而遠之。例如股票融資，利率可能只有百分之九，但是借來的錢，就是投資在股票，一旦股票市場有個三長兩短，通常是投資人的股票必須「斷頭」殺出。聽到「斷頭」，投資人就能體會到，融資買股票的風險很高，隨時有血本無歸之虞。
因此，投資人實際可以用來投資的部份，就是年終獎金，減去必要的花費，然後再還掉高利率、高風險的借款。這時候，就可以開始考慮，應該要投資哪一種金融產品了。
**追蹤觀察行情起落
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金融商品的種類之多，會讓人歎為觀止。對於剛剛開始接觸理財觀念的投資人而言，必須先摸清楚每一種金融產品的特色及脾氣，才能夠從中選擇有興趣的產品，加以投資。
對於投資人而言，除了關心不同金融商品的報酬率之外，還必須了解的重點是，投資不同的金融商品，分別必須花上多少的時間「做功課」。除了存款和共同基金這類基本金融商品之外，其他比較複雜的金融工具，都需要投資人耗費相當的時間來研究，才能做決策。同時在做了決定之後，還必須要定期而且頻繁的來追蹤觀察。因為在股票及認股權證（一種於期限內，可向發行機構用特定價格購買股票的金融商品）市場，雖然不鼓勵短線進出，但是買了股票就放在那裡，也並不是十全十美的好方法，因為如果不注意，可能就握有「地雷股」。
過去數年台灣市場的起落浮沈，帶給投資人的教訓是：正面的消息未必可信，但是負面的消息，往往惡夢成真。因此，對於投資人而言，在決定購買股票及認股權證等風險較高的金融商品之前，必須確定，至少每個星期，要有瀏覽報章雜誌，觀察股市動向的閒情逸致。
**一九九九年意外的蓬勃
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作好對不同金融商品，必須投入不同程度精力的心理準備之後。投資人可以開始摸索各種不同的金融產品。最保守的投資人，可以先從活期儲蓄存款開始看起。目前台灣的活儲利率，大約在百分之四左右，和定期存款相去不遠。同時大部分的研究都顯示，台灣的利率正在谷底，可能會面臨調升的壓力。由此看來，現階段投資人實在不應該把錢放在定期存款中，不如把資金先放在活期儲蓄存款中，然後再伺機而動。對於享有薪資轉帳優惠存款的投資人，更應該避免採用定期存款的形式。至於票券，基本上是豪富仕紳的遊戲，對於有利息收入超過免稅額的投資人，可以考慮投資在這個管道上。
基金市場，無論是海外基金或是海外基金，在一九九九年都顯得意外的蓬勃。國際市場上，亞洲金融風暴的眾受難國，去年都顯現了蓬勃的復甦生機，股票市場漲幅超過百分之百的尋常可見。基金經理人的操盤功力，在日本市場展露無遺，日本股市雖然總體漲幅並不驚人，但是軟體銀行、京都陶瓷、光通信以及若干小型股的股價以驚人的倍數成長，日本科技或是小型股基金，年報酬率在百分之三百以上的比比皆是。
當然，今年日本科技股，預料將不會再有這樣驚人的成長，但是日本以及東南亞的經濟，還是贏得許多投資人的青睞，這其中尤其以亞洲的無限通訊工業，最被看好，投資人不妨到本文表三所列的幾個網站，定期參觀。
**風雲萬變，風險難免
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以台灣而言，去年大部分的基金經理人，都有超過股市大盤的表現（Beat the Index）。對於過去已經有廣泛的投資經驗，卻總是打不過其他投資人，或者甚至打不過大盤指數的投資人，可以設法把年終獎金交給基金經理人保管。
有趣的是，台灣的個別投資人，不喜歡購買已經在市場上的舊基金，反而喜歡購買新募集的基金，原因是舊基金每單位二、三十元，新基金只要十元。這種看法其實大謬不然。
首先，舊基金經理人的表現，有歷史軌跡可循，同時能夠把基金由一單位十元開始，經營到二三十元的基金經理人，應該都有相當的水準。其次，台灣的大多數基金公司，為了製造話題，創造績效，幾乎都會刻意培植該公司的「明星基金」，基金公司會全力以赴，讓這些明星基金的表現，一直都維持在水準之上。
至於對個別的股票有興趣的投資人，最好的方式，就是定期研讀外資法人的研究報告。去年跟著外資法人的腳步走的投資人，相信都是歡笑一籮筐，相信外資在台灣將來的影響力，將會與日俱增。
直接投資股票市場，風雲萬變，如果不定期追蹤觀察，可能會捶胸頓足。如果投資人抱有長期投資的打算，不如投資基金，比較能夠分散風險。過去台灣股票市場，資訊並不發達，因此散戶投資人往往無法取得所需的資料，但是網際網路發展之後，資訊的取得並不困難，諸如中強電子等地雷股爆炸之前，在網路上已經有不少的討論，錸德科技購併信群及智德的舉動，在許多投資網站早已廣泛被討論。對於投資人而言，時常在網際網路上閒逛，可以了解股票市場的更多動向。本文所羅列的網站，可以作為有興趣的投資人參考之用。
**新年快樂，恭喜發財
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最後必須決定的是，在每一種金融商品上，各放置多少的資金。這就是所謂「資產配置」的問題。這個決定，其實是很多複雜的因素決定的。不過，下列幾個因素，對投資人的決定，具有參考的價值。
首先是年紀，對於介於二○歲到三○歲的投資人，可以將較多的資金，投注在風險較高的產品如股票及基金等金融產品上，但是隨著年紀增加，投資人必須漸漸把投資放在比較不具風險的金融商品，例如活期及定期存款。
其次是整個市場對未來經濟環境的預期，如果市場對未來的經濟樂觀，可以把多一點的資金放在基金或股票等風險較高的金融商品上，如果市場普遍對未來悲觀，則必須考慮遠離股票相關的投資。知名券商，都會定期提供「資產配置」的建議，在網站中都可以輕鬆取得，是極佳的參考。以今年為例，一般預料台灣的經濟情勢將會遠勝過去數年，因此投資人不妨把投資多放在共同基金及股票上，報酬率應該會遠遠勝過定期存款。
新年快樂，恭喜發財。只要投資人能夠先了解各種金融商品的特性，耐心等待，相信投資的收穫，一定會讓下一個新年更快樂。
