馬雲加速中國平民創業風潮|數位時代 BusinessNext

「如果阿里巴巴掛了，中國有超過五十萬家中小企業會倒閉，」十一月五日，中國Ｂ２Ｂ電子商務龍頭阿里巴巴創辦人暨董事長馬雲，應中信金之邀，以「全球化企業經營新思維─從兩岸電子商務發展談起」為題在台灣演講時指出。

在台灣演講的第二天，阿里巴巴股票正式在香港初次公開上市，表現遠超乎市場預期。當天阿里巴巴以每股港幣十三．五元掛牌，最後收盤價三十九．五元，不僅是當天港股最大成交量個股，也為阿里巴巴募集了十五億美元資金，是中國網路股至今，金額最大的股票初次公開上市紀錄，更為阿里巴巴創下約二百六十億美元的市值。

「阿里巴巴在資本市場獲得的評價，遠超過中國其他網路公司，」《華爾街日報》指出。若和今年阿里巴巴的獲利預估比較，投資人等於給阿里巴巴高達三百二十倍的本益比，遠優於中國搜尋引擎龍頭百度的一百七十七倍、Ｂ２Ｂ搜尋引擎Global Source的五十二倍，高出中國其他股票上市的網路公司甚多。不過，《華爾街日報》進一步指出，阿里巴巴的本益比有過高的疑慮。

在中國做全球生意

「買阿里巴巴的股票，就等於投資了中國經濟成長飛快所帶動的電子商務基礎建設，」馬雲在順利掛牌之後指出。他認為，阿里巴巴的核心客戶，是全中國總共超過四千兩百萬家的中小企業，這群中小企業將隨著中國經濟成長的速度一路壯大。根據研究機構Analysis International估計，在中國Ｂ２Ｂ電子商務市場中，阿里巴巴占有率高達六九％，穩坐龍頭寶座。

「讓天下沒有難做的生意是我們的使命，只要是商人，就一定要阿里巴巴，」馬雲在演講上，指出阿里巴巴的經營目標。一九九九年成立的阿里巴巴，跟隨中國網路革命，引進資本主義，帶動創業潮兩股力量崛起，在網站上提供現成的軟體套件，讓各式的中國中小企業在網路上成立店面，連結來自中國與全球的買家，「阿里巴巴是中國網站中，極少數能賺全世界錢的網站，」《華爾街日報》指出。

對馬雲來說，他所勾勒出的電子商務藍圖，涵蓋從中國數十人的中小企業，到網路拍賣的個人創業者。「個人使用者，將是阿里巴巴下一階段的目標，」美國《商業週刊》（BusinessWeek）指出，成功募集十五億美元資金，將讓阿里巴巴有更多資源和優勢，去發展更完整的電子商務版圖。目前阿里巴巴旗下，還包括中國雅虎、Ｃ２Ｃ個人拍賣網站「淘寶網」、提供電子商務小額付費服務「支付寶」、阿里軟件等網站。其中，中國將近一半網路交易金額付費，是透過支付寶。支付寶目前有五千萬名企業與個人用戶，每天成交的總金額達兩千萬美元，而淘寶網則是中國拍賣網站的龍頭。

培養使用習慣再收費

從阿里巴巴開始，「提供免費服務吸引使用者，建立使用習慣再收費」一直是馬雲推動電子商務的模式。他指出：「免費是全世界最貴的東西，等用戶上癮之後，不給錢再把他趕走。」在阿里巴巴申請註冊的廠商，前三年可免費使用，但若要繼續使用，則必須隨使用服務，每年付人民幣兩千八百元到六萬元之間的費用，也因此，儘管阿里巴巴大約二千四百六十萬個企業用戶中，只有一％是付費用戶，資本市場仍給阿里巴巴超高本益比，便是看好未來兩到三年內，這些企業用戶將陸續轉為付費會員，為阿里巴巴創造實質收益。同樣的模式，馬雲也陸續應用在淘寶網與支付寶上先讓使用者免費使用，慢慢建立起使用習慣後，再開始收費。

如今，口袋裡有十五億美元的阿里巴巴，將更有能力去開發更多免費網路服務與產品，吸引企業與個人用戶，到旗下不同網站上進行創業。隨著用戶熬過前三年的創業期之後，再來進行收費，在這一來一往之間，勢必加速了中國的微型創業潮，只要能連上網路，就有可能和全世界做生意。

為守護保戶資產，南山人壽集結客戶服務、數位、資訊三個部門的能量，自行研發「黃金眼 AI 防詐模型」，自 2024 年底完成開發後，截至今年 11 月已成功阻擋多起詐騙案件、攔阻金額累計逾新臺幣 900 萬元，並獲得 2025 數位金融獎等殊榮。

「黃金眼 AI 防詐」模型為什麼可以有效防詐、更好守護保戶資產？

南山人壽客戶服務資深副總經理李淑娟面帶微笑地解釋：「『黃金眼 AI 防詐』是透過龐大的保戶資料結合前線客服的實務經驗建構而成的模型，不僅克服了壽險業交易頻率低且詐欺樣本極度不平衡的挑戰，還能夠偵測在臨櫃辦理保單借款或解約的高風險個案，讓客服人員可以主動提醒與關懷，有效降低詐騙風險，守護客戶資產安全與信任。」

從詐保到詐財，壽險業面臨的風險加劇

過往，壽險業者面對的主要風險是保險詐欺，例如，透過偽造事故情節、虛構醫療紀錄等方式詐領保險理賠金，然而，隨著科技迭代與詐欺集團的組織化、專業化，這類手法已快速進化，從「偽造病歷、輕病久住、醫療共犯」等傳統模式，轉向結合數位科技與精準話術的跨領域詐財操作。

這一波詐欺風險不僅滲透力強、具備高迷惑性，也直接影響保戶資產安全。例如，詐欺集團利用假冒理賠諮詢等方式竊取保戶個資，再一步步誘導客戶辦理解約或申請保單借款，最後要求將資金匯到不明帳戶等，壽險業者面臨的風險範圍也從「詐領保險理賠」延伸到「詐騙保戶資產」。

李淑娟資深副總經理進一步指出，南山人壽每年要處理逾 35 萬件解約與借款案件，很難單憑人力在海量案件中精準辨識高風險個案。「為有效防堵詐欺事件，南山人壽除開發 AI 模型辨識詐保事件，更進一步研發黃金眼 AI 防詐模型，用前瞻科技主動攔截風險，強化保戶資產的安全防護。」

南山人壽以黃金眼 AI 防詐模型守護保戶資產

在打造黃金眼 AI 防詐模型時，南山人壽面臨兩個挑戰：首先是壽險的交易頻率低，導致資料稀缺；其次，是詐欺樣本比例高度失衡，導致 AI 很容易誤判。為化解這些挑戰，南山人壽整合保戶行為、保戶與保單側寫資訊與情境因素等多模態資訊進行模型訓練，爾後，透過集成學習（Ensemble Learning）整合多個不同觀點的「專家模型」共同判讀，提升模型判斷準確性。

南山人壽數位專案經理蔡其杭表示：「以多模態數據源跟集成學習的策略打造黃金眼 AI 防詐模型後，我們除了將模型串連至臨櫃客服系統，以直觀的「紅、黃、綠」三色燈號即時呈現保戶的風險等級，協助客服人員快速識別高風險個案，主動介入並阻斷詐騙，更透過『自適應演進』與『外部資源擴充』兩個機制，持續優化模型辨識精準度。」

「自適應演進」指的是，客服人員會依據模型亮起的燈號，結合系統提供的關懷提問表，向臨櫃辦理解約或借款的保戶進行關懷詢問，如資金用途、是否接獲可疑來電等，藉此釐清是否存在異常情況，並將相關結果回貼標籤，作為後續調校模型的關鍵訓練素材，讓黃金眼 AI 防詐模型越用越精準。

「外部資源擴充」則是透過更多元的外部數據強化模型的防詐能力。例如南山人壽與內政部警政署刑事警察局簽署反詐騙合作備忘錄（MOU），在合規架構下共享情資，協助核對保戶是否曾有詐欺通報紀錄。蔡其杭補充，南山人壽目前正與電信業者合作，將其超過 1,400 項特徵因子導入模型，有效提升模型燈號判斷的靈敏度與可靠度，使黃金眼 AI 防詐成為更全面的金融詐欺偵測引擎。

蔡其杭表示，詐騙的手法日新月異，AI 阻詐模型除了能準確識別可疑的高風險案例外，更重要的是具備與時俱進、持續調優模型能力和效果的機制；如同維持客戶服務的品質一樣，刻不容緩。

李淑娟表示：「隨著模型的持續優化，黃金眼 AI 防詐模型的應用範疇將從目前的『臨櫃防堵』延伸到『全通路、跨產業、事前預警』的防禦機制，以事前預警的方式防堵詐欺事件。」舉例來說，當保戶撥打電話詢問保單借款或解約時，系統就會開始運作、提前識別風險，針對透過手機 APP 或網路平台辦理業務的數位客群，系統也會即時偵測，當出現高風險行為時即會立即展開關懷提問。

不僅從科技著手，南山人壽以 SAFE 逐步提升防詐安全網

值得特別注意的是，南山人壽並未將防詐視為單一的科技工程，而是從 SAFE–Skilled（防詐訓練）、Awareness（全民防詐）、Fintech（科技運用）、Engagement（聯防合作）–四個構面打造更完整的防護機制。

在專業技能方面，南山人壽不僅協助相關人員熟悉黃金眼 AI 防詐模型的操作模式，也持續透過內部教育訓練，以及跟刑事警察局等單位合作舉辦的工作坊等方式，全面提升員工識詐、阻詐的能力，達到 AI 人機互動的阻詐聯防保護網。

在防詐意識宣導方面，南山人壽除於全台 18 個分公司櫃檯播放刑事警察局提供的反詐騙影片，並在櫃檯明顯位置放置防詐文宣，協助來訪保戶掌握最新詐騙趨勢；更主動走入偏鄉、校園與新住民社群，並針對聽語障人士製作友善素材，以多元形式推廣防詐知識，降低詐騙事件發生的可能性。

在公私協力方面，李淑娟表示，南山人壽積極培育、鼓勵每一位壽險業務員成為「防詐大使」，在拜訪客戶時主動觀察各種異常徵兆，例如可疑的投資文宣或陌生人的頻繁出入，並將這些現場蒐集到的「軟性數據」提供回公司，作為模型判斷的補強資訊，以提升事前預警效果。

為了更好的保護高齡與失智等高風險族群，南山人壽也積極推動「保單安心聯絡人」機制，鼓勵保戶指定第二聯絡人，在其申請保單借款或終止契約時，可以主動通知聯絡人介入確認，降低詐騙風險；此外，亦針對受詐保戶提供「喘息關懷服務」，以低利紓困貸款協助保戶在遭遇詐騙後仍能穩定度過財務壓力，將防詐保護從事中攔阻延伸到事前預警與事後援助兩個層面，樹立產業新標竿。