連續20年稱霸台灣燃油機車市場的光陽,自2018年轉型投入ionex電動機車以來,從國內一路賣到中國、印度、東南亞商用市場,這一切幕後的操盤手,是金庫資本(KYMCO Capital)總經理丁學文。
2011年在中國成立的金庫資本,是一間專攻國際市場的基金管理公司,大股東為光陽,從光陽發表ionex車能網系統,到與東南亞叫車巨頭Grab合作,都能看到它的身影。
2018年,光陽在日本東京摩托車大展上發表ionex車能網電動車解決方案。選在東京,是出自丁學文的建議,因為全世界最會做車的就是日本,此舉形同昭告全世界,台灣擁有一站式解決方案,展現光陽在電動車上的技術實力。發表會後,也引來Grab的注意。
當時Grab還派人飛到中國上海,實際體驗、觀摩光陽與阿里巴巴旗下生鮮零售盒馬鮮生的電動機車合作模式,歷經8個月來回,雙方終於簽下商務協議。
今年初,金庫資本宣布投資3,000萬美元入股Grab,其中注入母公司Grab Holdings Inc.(GHI)600萬美元,另外2,400萬美元則投於Grab Wheels,這是GHI和金庫資本合資成立的後勤中心。
金庫資本不但進入Grab Wheels董事會,光陽也將提供Grab整車組裝、電池、能源站的硬體解決方案,很快地就能在東南亞看到Grab司機騎著光陽電動機車,提供叫車、外送服務。
「這是資本加上資源,我投資你,還幫你解決問題,所以我是策略投資者。」丁學文看好,台灣許多傳產、科技業有轉型需求,經營者普遍高齡,對比於新創企業團隊成員平均年齡30歲以下,金庫資本希望為傳產與國際新創,搭起溝通橋梁。
現階段金庫資本旗下13檔基金的投資方,多來自兩岸電動車供應鏈,包括光陽、電池模組廠新普、連接器廠正崴等。金庫的投資方式是,有限合夥人制(Limited Partner),投後管理與調查研究都由金庫主導。簡言之,就是投資人出錢,金庫則出力。
因此,金庫雖然在每一個投資標的持股不超過30%,但一定會參與、加入董事會,追求雙贏,「我投資你,你跟我買東西,當你買到東西賺到錢,我是股東也受惠。」
丁學文形容,投資方與被投資人如同堂兄弟關係,金庫投資就像是一個粽子頭,串起彼此合作的關係。所以當投資方想做什麼投資,還可以牽線介紹,讓堂兄弟互相認識。
金庫結合了兩岸電動車供應鏈資源,將來可提供資源整合方案。丁學文更有一套牛肉麵理論,可以把金庫想像成一間牛肉麵店,擁有一碗200元高檔A菜單,以及20元低價B菜單,當你嫌它太貴或太爛時,可以調配成一碗120元、符合預算的牛肉麵。
「金庫擁有中國10年經驗,再加上台灣基因,天下無敵。」丁學文自信說,除了台灣零件資源,也能搭配中國製零件,讓兩岸堂兄弟能夠相互合作,進一步幫助投資人參與全世界的產業整合機會。
搭起傳產&新創溝通橋樑,推動未來10年殺手級應用
攤開金庫資本近10年成績單,已投資或商務合作總計逾47家企業,包括中國盒馬鮮生、外送平台美團、餓了嗎;印度電動車新創22Motors、共享二輪服務Bounce,以及東南亞Grab。
整體看來,金庫只鍾情投資出行產業。所謂的出行服務,是指科技平台結合交通工具應用的服務,像是圍繞在大眾日常生活中的網路叫車平台、共享機車、共享單車,外送平台等。
今年起,傳統車廠BMW、奧迪、保時捷紛紛投入電動車,更讓丁學文看好出行產業電動化(eMobility)與智慧化,將掀起未來10年產業最大革命,成為繼智慧型手機後下個殺手級應用。
2年前,金庫資本回台募集新基金,目前總管理資產4.75億美元裡,還有七成資金尚未投資。大環境碰上新冠狀病毒(COVID-19,俗稱武漢肺炎)疫情,將加速供應鏈重整,「現在兵馬充足,可說是危局入市。」丁學文強調,2020年是金庫的重點,會用力投資。
看準台灣擁有優秀的電動車人才,但過去受限於國內市場小、創投資金斷炊,而錯失發展機會,未來金庫將扮演資源整合角色,協助台灣企業出海,讓台灣成為「獨角獸醫生」,提供物美價廉的電動車供應鏈資源,占全球電動出行市場一席之地。
責任編輯:林美欣