隨全球股市大漲,矽晶圓需求看升,環球晶公開收購世創(Siltronic AG)面臨挑戰,上週除宣佈收購價隨世創股價上升,與世創大股東 Wacker Chemie AG 簽訂不可撤銷的應賣承諾協議,兩度調升收購價,25日又宣佈調降最低收購門檻從65%降至50%。另外,由於收購要約條件變更,根據德國當地法令,公開收購期間將延長兩週,2月10日截止。
環球晶大舉擴張市佔率,去年12月宣佈將公開收購德國世創股權取得主導權,原計畫收購65%持股,每股收購價125歐元,但隨世創股價也於近一個月上漲,1月22日甚至飆上145.2歐元高價,使得收購難度不斷提高。
環球晶22日宣佈除在市場上收購股權,取得成本140歐元,依法公開收購價也上調至140歐元,世創大股東應賣價也同步調升。
23日環球晶又宣佈再上調收購價至145歐元,比原收購價125歐元溢價16%,收購金額也增至43.5億歐元(最初預估收購金額37.5億歐元),不過,25日環球晶又宣佈,將收購最低門檻從65%降至50%,意味公開收購成功機率提高,且收購支付金額將降低。
環球晶指出,併購後預計產生效益有四點:
- 預計產生之綜效將為環球晶股東及客戶創造正面價值。
- 強化產品組合。
- 進一步強化財務與營運能力以及業務規模。
- 更廣泛的客戶群。
環球晶及其子公司目前持有世創全部流通在外普通股的 6.06%,而收購人已與 Wacker Chemie AG 簽訂不可撤銷應賣承諾協議。對於近一週內頻繁更動收購條件,公司指出,主要是半導體產業復甦較預期迅速,且資本市場有大幅波動,故於客觀條件變動下,依照外部條件及合併計畫書出具評估。
董事長徐秀蘭日前也坦言,收購世創交易價格當然不便宜,但若併購案能順利推進,對環球晶成長一定有幫助,環球晶的產能將遍布全球11國、達19座工廠。
責任編輯:錢玉紘
