Internet的春天近了嗎？|數位時代 BusinessNext

網路經濟是免費經濟，這句話聽起來再熟悉不過。從1995年8月全球第一家上市網路公司網景（Netscape）在Nasdaq掛牌以來，Internet上的資訊與軟體是免費供使用者瀏覽下載，已成為定理。如果有人違反，使用者大可跑到別的網站，只是one click away。
不收費的原因，主要有兩個。第一，是藉由免費吸引大量人潮，再藉由這些人潮所產生的流量來產生收入，主要是賣廣告。這種模式類似「1元手機」促銷方案，藉由後續通話費賺錢。
第二，是收費比不收費更麻煩，所以乾脆免費。這種情況特別發生在單筆小額的付款上。假設有一個新聞網站，擁有很好的內容，如果它設定閱讀一則新聞2塊錢，你可能願意付這2塊錢，但業者要收到這2塊，可是個大麻煩，因為光是寄發票的成本就不夠。
有業者腦筋動得快，讓消費者付費購買點數，再從他們每次消費金額中扣除點數。但問題是：在A網站購買的點數，到B網站可能不能用，這種點數本身缺乏流通性。
如果有機構願意代收，比方說信用卡公司或電話公司（他們原本每個月就寄帳單到你家），再和個別網站拆帳，則小額付款的困難就可解決。接下來的問題變得單純：消費者願不願意付費？
對以提供資訊為主的網路公司而言，過去幾乎都倚賴網路廣告做為收入來源。但是隨著全球景氣下滑，網路廣告的大餅，恐怕也不如想像誘人。雅虎公布2000年第四季營收後，股價在盤後交易重挫兩成以上，反應投資人不看好它今年的廣告收入，會像過去2年般高成長。雅虎勢必得開發新的收入來源。
幾天後，雅虎宣布要在網站上的拍賣業務，要開始收取手續費。事實上，從2000年開始，雅虎已針對電子郵件使用者，在原有6M免費空間外，提供付費享有更大硬碟空間的方案，依不同容量有不同價格，推出後反應不惡，這可能是促使雅虎推出後續收費服務的原因。
對這些付費的使用者而言，免費不再是唯一考量，他們過去和雅虎互動的經驗，他們儲存在雅虎電子郵件帳號裡的資料，以及他們使用雅虎網站的習慣，讓他們決定一年付出19.95塊美金（約600塊台幣），多用25M的空間。
雅虎的例子，是否會變成普遍的風潮，目前還難論斷，但以它本身指標性的地位，卻為過去半年的Internet寒冬帶來一線曙光。
Internet可以變成收費經濟嗎？當許多國家的電腦銷售量已經超越電視，電子郵件的數量已超過貼郵票的信件，電話線上跑的資料（data）量已經超過語音時，我們很難被說服，這種改變不會在未來創造新的收入。包含無線通訊和光纖等技術，都是在為Internet未來的基礎建設鋪路。
史丹福大學一位觀察網路經濟發展的學者，提出一套「替代／擴張／結構」的變革三部曲理論。他認為，任何新事物要帶來改變，會先從替代原有舊事物開始，再來則進入擴張期，最後也最可怕的，是形成一個新的結構，將舊有結構完全淘汰。
汽車問世之後，取代了馬車，是現代社會的重要議題。這股潮流繼續發展，汽車數量快速擴張，到今天，高速公路、紅綠燈、天橋和地下道等交通基礎建設，都是因應汽車產業而生的，完成結構性變革，馬車工業已經消失。
以同樣的理論，來看今日Internet的發展，會發現它已形成一些替代性效果，接下來正要進入擴張期。如果網路經濟能發展成收費經濟，代表Internet的確成為生活一部份，消費者願意付費取得服務，就像在實體世界一樣。
從雅虎的例子，這一天又近了一些。

從生成式AI訓練、推論，到代理式工作流程（Agentic Workflow）與未來的實體AI，資料流量正以指數級成長，讓記憶體從過去支援運算的配角躍升為決定AI效能與能源效率的關鍵角色。

全球知名的半導體與微電子技術分析機構TechInsights指出，AI競爭正逐漸從晶片算力擴展到記憶體架構設計能力，加速「Computational Memory」等新架構興起；在這波浪潮中，深耕記憶體與儲存技術數十年的美光科技，正與關鍵夥伴展開深度協同設計，包含攜手NVIDIA共同開發適用於新世代資料中心的低功耗記憶體技術，在AI基礎建設的新賽局中成為不可或缺的關鍵。

當GPU不再是唯一主角，記憶體為何躍上AI舞台中央？

過去，半導體的焦點多圍繞在晶片，例如CPU、GPU跟AI加速器等，市場普遍認為，晶片運算能力是左右科技產業發展速度的關鍵，但在進入生成式AI世代後，產業逐漸發現另一個事實：真正限制AI效能的瓶頸不是運算，而是資料能否快速被存取與傳輸。

從大型語言模型訓練，到AI推論、代理式工作流程（Agentic Workflow），甚至未來的機器人與自駕車，龐大的資料流量正持續推升對高頻寬、低延遲、高容量記憶體的需求，讓記憶體產業從過去相對標準化、以價格競爭為主的市場，逐漸轉變為AI基礎建設的重要核心。

「仔細觀察AI應用服務會發現，大多數工作負載都被頻寬限制。」美光科技全球業務執行副總裁Mike Cordano認為，記憶體是突破（頻寬）瓶頸的關鍵，也讓AI競賽從晶片算力升級到記憶體與儲存架構的系統級競爭。這樣的產業洞察，也正是Mike在歷經二十餘年的儲存產業資歷，加上四年半的創投生涯後，選擇加入美光的核心原因之一：在AI重塑產業結構的浪潮下，記憶體將成為這波成長最直接的動能所在。

從零組件供應商到策略夥伴，記憶體共創時代來臨

AI的崛起，正在改變記憶體廠商與客戶的關係。

過去，記憶體產品多是標準化元件，客戶關注的是價格、供貨與規格；合作模式也偏向短期採購與交易導向。然而隨著AI系統規模愈來愈大，從資料中心、雲端平台到終端裝置，記憶體已經成為決定系統效能的重要關鍵，也因如此，越來越多企業將記憶體視為「策略性資產」，而非單純零組件。

Mike表示：「現在，我們跟客戶合作的時間跨度改變了，在產品正式上市前三到四年便開始合作，從系統架構階段就共同規劃未來需求。」例如，美光科技與NVIDIA共同研發的資料中心所使用的低功耗記憶體，便是雙方提前多年展開深度合作（co-design）的成果。

值得特別注意的是，美光科技除從技術層面與晶片製造商等夥伴共創產品，也在需求層面與客戶進行密切合作，例如，將過去較無約束力、期限僅一年的長期協議（LTA）轉變成為期五年、條款更具約束力的策略性客戶協議（SCA），藉此掌握客戶的未來需求，進而在技術層面做更深度的合作。Mike坦言，深度協同設計是高成本的投入，美光的做法是先廣泛進行市場感知，理解不同場域的需求方向，再與生態系統中的夥伴們展開客製化合作。

從裝置導向轉為Token導向，AI浪潮重寫記憶體成長模式

除了合作模式改變，更大的典範轉移是需求的改變。

Mike解釋，過去記憶體需求跟PC、手機跟伺服器出貨量息息相關，但在AI新世代，推動記憶體需求成長的核心不再是設備數量，而是AI模型所產生的運算與資料消耗量。「AI產業逐漸走向以『Consumption』或『Token』為主的新經濟模式，每一次的模型運算都需要消耗大量的記憶體跟儲存資源，這意味著，即使設備銷量成長趨緩，記憶體需求仍可能持續上升。」

更重要的是，AI應用正從資料中心外擴至手機、PC、自駕車與機器人等場域，儘管不同場域對記憶體的需求不盡相同，但是，Mike認為：所有AI裝置都存在三項共同需求：更快的速度、更大的容量，以及更高的能源效率。

正如Mike在受訪時提到的：「我們最大的挑戰，是如何與客戶和整個生態系保持高度一致，一方面創造供給與產能，另一方面持續推動技術創新。」可以預期，在接下來的五年，記憶體產業面臨的挑戰不僅僅是擴展產能，而是如何與客戶共同規劃需求、同步投入技術創新，而這也是美光科技積極經營AI生態體系的原因。

總的來說，AI帶來的改變，不只是算力提升，而是重新定義整個運算架構：過去，記憶體被視為支援運算的基礎元件；現在，則是決定AI效能、能源效率與創新速度的關鍵資源；當產業競爭從晶片性能延伸到資料流動效率，從裝置數量轉向Token消耗量，記憶體的重要性也將隨之水漲船高，對美光科技來說，這將是其從供應商走向AI生態系核心夥伴的關鍵角色轉變。